Jede Anlagesituation ist anders und viele Faktoren können Ihre Handelsstrategie beeinflussen . Wenn Sie jedoch mit den Fakten bewaffnet sind, haben Sie die beste Chance, die richtige Entscheidung zu treffen.
Warum sollten Sie einen Indexkorb kaufen?
Liquidität. Bestimmte Indizes werden von mehreren ETFs überwacht.
Tatsächlich gibt es mehr ETFs als Indizes. Und die meisten Indizes haben mehrere ETF-Follower. Warum? Weil Indizes (vorerst) beliebter sind. Sie haben mehr Investoren und Händler, die jede ihrer Bewegungen beobachten. Daher sind sie flüssiger und manchmal einfacher zu handeln.
Nicht, dass es keine ETFs gibt, die genauso beliebt oder liquide sind. Aber da mehrere ETFs einen Index verfolgen, werden einige dieser Fonds einfach nicht populär oder liquide sein. Nennen Sie es das Überleben des Stärkeren oder Angebot und Nachfrage, aber die Quintessenz ist, dass ETFs mit hohen Erwartungen öffnen und manchmal nicht durch das Jahr kommen.
Kontrolle und Flexibilität Wenn Sie einen ETF kaufen, kaufen Sie ein vorverpacktes Asset, das Anteile von Aktien und manchmal Derivate kombiniert, um einen Index nachzubilden. Sie bekommen, was auch immer in der ETF ist . Sie können nicht ein- und auslagern, wie Sie möchten.
Mit einem Indexkorb können Sie. Wenn Sie Ihren Warenkorb auf eine bestimmte Firma oder einen bestimmten Sektor ausrichten möchten, haben Sie diese Fähigkeit.
Und dies kann sich zwar auf Ihren Warenkorbpreis auswirken, aber auch Ihre Clearingfirma belästigen. Sie können Ihren Warenkorb bei Bedarf anpassen, nicht Ihren ETF. Diese Flexibilität und Kontrolle ist eine nette Eigenschaft, die Händler in ihren Portfolios nutzen können und die ich selbst benutzt habe.
Verfolgungsfehler. Dies ist eher ein ETF-Nachteil als ein Indexvorteil, aber es ist erwähnenswert.
ETFs wurden große Tracking-Fehler vorgeworfen, insbesondere Rohstoff-ETFs. Bei einem Korb gibt es jedoch keinen wirklichen Tracking Error, da ein Index ein Benchmark ist, der einen Sektor oder Markt repräsentiert. Es gibt jedoch einige, die argumentieren können, dass ein Index manchmal nicht wirklich repräsentativ ist (und sie würden nicht falsch liegen).
Warum sollten Sie einen ETF kaufen?
Geringere Transaktionskosten Wenn Sie einen Index kaufen, müssen Sie einen Korb mit mehreren Trades ... und mehreren Provisionen füllen. Wenn Sie einen ETF kaufen, handelt es sich um einen Trade und eine Provision. So kann ein ETF wirklich helfen , Geld zu sparen, wenn es darum geht, Gebühren zu investieren .
Preisgestaltung. Einfach gesagt, es ist einfacher, einen Zielpreis mit einem ETF zu erreichen. Wenn Sie einen ETF kaufen , ist es ein Trade, ein Preis. Dies beinhaltet Market Orders (abhängig vom Spread). Die Erlangung eines Indexpreises ist jedoch selbst bei Marktaufträgen keine so leichte Aufgabe. Sie sind verschiedenen Spezialisten und Märkten ausgeliefert, da Sie mehrere Aktien kaufen. Und wenn Sie Limit-Aufträge verwenden, müssen Sie möglicherweise eine Weile warten, um Ihren Warenkorb zu füllen.
Steuern. Es ist kein Geheimnis, dass ETFs einen großen Steuervorteil gegenüber anderen Investments wie Investmentfonds haben und Indizes sind keine Ausnahme. Wenn Sie profitable Geschäfte tätigen, während Sie die Wertpapiere in einem Indexkorb kaufen oder verkaufen, müssen Sie Uncle Sam für all diese Kapitalgewinne bezahlen.
Und sie machen Aufzeichnungen, sobald Sie sie machen, ob Sie Ihren Korb füllen oder nicht.
Bei einem ETF gelten die Kapitalertragssteuern nur, wenn Sie den gesamten ETF kaufen oder verkaufen. Da ein ETF ein Vermögenswert ist, zählen die Gewinne aus den Wertpapieren des Fonds nur dann, wenn die ETF-Transaktion durchgeführt wird, im Gegensatz zu Investmentfonds oder Indizes.
Inverse ETFs. Wenn Sie in einem bestimmten Index rückständig sind, kann das Leerverkauf mehrerer Aktien Ihre Margen und Ihre Clearingfirma verheerend beeinflussen. Inverse ETFs ermöglichen Ihnen jedoch, eine Short-Position zu erstellen, ohne tatsächlich Aktien zu verkaufen. Mit inversen Fonds kaufen Sie tatsächlich einen Vermögenswert.
Auswahl. Wie bereits erwähnt, gibt es mehrere ETFs, die einen Index verfolgen, so dass Sie den Vorteil der Auswahl haben. Wenn zwei oder mehr Fonds denselben Index verfolgen, können Sie auswählen, welcher ETF für Ihre Anlagestrategie am besten geeignet ist.
Es ist schön, Optionen zu haben.
Optionen. Apropos Optionen, dieser letzte Nutzen ist eher ein ETF-Vorteil als ein Indexnachteil, aber ein weiterer, der es zu diskutieren lohnt.
In einigen Fällen funktionieren Absicherungsindexoptionen mit einem korrelierenden ETF möglicherweise besser als der Index selbst. Hierbei handelt es sich um eine fortgeschrittene Handelsstrategie, die möglicherweise Clearing-Unternehmensprobleme verursacht, aber bei korrekter Anwendung dazu beitragen kann, eine abgesicherte Position schneller und mit einer besseren Zielpreisgestaltung als mit dem zugrunde liegenden Index zu erstellen. Und wie wir wissen, sind Geschwindigkeit und Preis beim Day-Trading sehr wichtig. Ich betone jedoch, wie wichtig es ist, diese Strategie gründlich zu erforschen, bevor man sie tatsächlich einsetzt, sie ist nicht für die Sanftmütigen.
Ist ein Index also besser als ein ETF (oder umgekehrt)? Es gibt keine klare Antwort. Es hängt wirklich von der Situation ab. Die oben genannten Gründe können jedoch Ihre Entscheidung beeinflussen und Ihnen hoffentlich helfen, die richtige Entscheidung zu treffen.