Wie man einen Trailing Stop Loss einsetzt, um Gewinne einzusparen.
Wie ein Trailing Stop funktioniert
Ein Trailing Stop wird zunächst auf die gleiche Weise wie eine Stop-Loss-Order platziert. Zum Beispiel wäre ein Trailing-Stop für einen Long-Trade ein Verkaufsauftrag und würde zu einem Preis platziert, der unter dem Trade-Eintrag liegt. Der Hauptunterschied zwischen einem regulären Stop Loss und einem Trailing Stop besteht darin, dass sich der Trailing Stop bewegt, wenn sich der Preis bewegt. Zum Beispiel bewegt sich der Trailing Stop für jeweils fünf Cent, die der Kurs bewegt, ebenfalls um fünf Cent. Trailing-Stopps bewegen sich nur in Richtung des Handels. Wenn Sie also long sind und der Kurs um 10 Cent steigt, wird der Stop-Loss ebenfalls um 10 Cent steigen. Aber wenn der Preis fällt, bewegt sich der Stop Loss nicht.
Wenn ein Long-Trade bei 40 $ eingegeben wird, würde ein Trail-Stop von zehn Cent bei 39,90 $ platziert werden. Wenn der Preis dann auf $ 40,10 stieg, würde der Trailing Stop auf $ 40 steigen. Wenn der Preis bis zu $ 40,20 fortgeführt wird, würde sich der Trailing Stop auf $ 40,10 bewegen.
Wenn der Preis dann wieder auf $ 40,15 zurückging, würde der Trailing Stop bei $ 40,10 bleiben. Wenn der Kurs weiter nach unten ging und $ 40,10 erreichte, würde der Trailing Stop den Handel bei $ 40,10 beenden, nachdem er zehn Cent Gewinn (pro Aktie) abgesichert hatte.
Es ist das gleiche Szenario für einen Short-Trade , außer dass wir erwarten, dass der Preis fällt, und daher wird ein Trailing Stop Loss zunächst über dem Einstiegspreis platziert.
Wenn ein Short-Trade bei $ 20 mit einem Trailing-Stop-Verlust von 10 Cent eingegeben wird, werden wir bei einem Kursanstieg von $ 20,10 mit einem Verlust von 10 Cent gestoppt. Wenn der Preis auf $ 19.80 fällt, wird unser Stop Loss auf $ 19.90 fallen. Wenn der Preis auf $ 19.85 steigt, bleibt unser Stop-Loss dort, wo er ist. Wenn der Preis auf $ 19.70 fällt, fällt unser Stop Loss auf $ 19.80. Wenn der Preis auf $ 19.80 oder höher steigt, werden wir mit einem Gewinn von 20 Cent (pro Aktie) aus dem Handel ausgeschlossen.
Wie man einen Trailing Stop nicht benutzt
Ein häufiger Fehler besteht darin, einen Trailing-Stop zu platzieren, der dem aktuellen Preis zu nahe kommt. Ein Beispiel wäre ein ein oder zwei Cent Trailing Stop Loss. Die meisten Aktienkurse bewegen sich immer um mindestens ein paar Cent pro Minute, so dass die Platzierung des Trailing Stop Loss zu nah an der Eingabe in der Regel dazu führt, dass der Kurs gestoppt wird, bevor eine nennenswerte Preisbewegung stattfindet.
Trailing-Stopps sollten in einem Abstand von dem aktuellen Preis platziert werden, von dem Sie nicht erwarten, dass er erreicht wird, es sei denn, der Markt ändert seine Richtung . Zum Beispiel würde ein Markt, der normalerweise innerhalb eines 10-Cent-Bereichs schwankt, während er sich noch in der gleichen Gesamttendenzrichtung bewegt, einen Nachlaufstopp benötigen, der größer als zehn Cent ist, aber nicht so groß, dass der gesamte Punkt des Nachlaufstopps negiert wird .
In der Regel sollte der Stop-Loss Sie aus einem Trade herausholen, wenn die Wahrscheinlichkeit hoch ist, dass sich der Kurs bei Ihrem Trade umkehrt und Sie Ihren Gewinn verlieren.
Trailing Stops sind insofern vorteilhaft, als sie Gewinne einsperren, wenn sich der Kurs zu unseren Gunsten bewegt. Der Nachteil ist, dass sie uns manchmal aus einem Trade zu einer unpassenden Zeit herausholen (der Preis kehrt sich nicht wirklich um, sondern zieht sich nur ein bisschen zurück). Eine Alternative zu einem Trailing Stop Loss ist die Verwendung eines Gewinnziels .
Wie man einen Stop Loss platziert oder bewegt
Die meisten Broker stellen einen Trailing-Stop-Loss-Auftragstyp bereit. Wählen Sie bei einem Stop Loss "Trailing Stop" oder "Trailing Stop Loss". Stellen Sie ein, wie viel Raum Sie dem Handel geben möchten, zum Beispiel 10 Cent, 20 Cent, 5 Cent usw. Bestätigen Sie die Bestellung und Ihr Stop Loss wird sich nun automatisch bewegen, wenn sich der Preis bewegt.
Trader können ihren Stop Loss auch manuell verfolgen.
Sie ändern einfach den Preis ihres Stop-Losses, wenn sich der Kurs bewegt.
Endgültiges Wort zu Trailing Stop Loss Orders
Einige Trader verwenden Trailing Stops bei jedem Handel, den sie tätigen, und manche Trader verwenden niemals Trailing Stops. Es ist deine Entscheidung. Gewinnziele sind ebenfalls ein praktikabler Ausgang und können anstelle oder in Verbindung mit einem Trailing Stop Loss verwendet werden. Legen Sie einen Stop-Loss fest, um sich automatisch zu bewegen, oder stellen Sie den Stop-Loss selbst manuell ein. Setzen Sie einen Trailing-Stop-Loss nicht zu nahe am Eintrag, da dies wahrscheinlich zu einem vorzeitigen Beenden führt. Der Zweck des Trailing Stop Loss ist es, Gewinn zu erzielen, wenn sich der Preis in unsere Richtung bewegt, und uns herauszuholen, wenn der Preis möglicherweise umgekehrt wird.
Aktualisiert von Cory Mitchell, CMT.