Der Parabolic Stop und Reverse, besser bekannt als Parabolic SAR, ist ein Trendfolger, der von J. Welles Wilder entwickelt wurde. Die parabolische SAR wird als einzelne parabolische Linie (oder Punkte) unter den Preisbalken in einem Aufwärtstrend und über den Preisbalken in einem Abwärtstrend angezeigt.
Der Parabolic SAR hat drei Hauptfunktionen:
- Hervorhebung der aktuellen Kursrichtung (Trend).
- Bereitstellung potenzieller Eingangssignale
- Bereitstellung potenzieller Ausgangssignale
Auf jede dieser Anwendungen wird im Folgenden näher eingegangen.
Parabolische SAR-Berechnung
Der Parabolic SAR (PSAR) -Anzeiger verwendet den jüngsten Extremwert (höchster und niedrigster) Preis (EP) zusammen mit einem Beschleunigungsfaktor (AF), um zu bestimmen, wo die Indikatorpunkte erscheinen.
Die parabolische SAR wird wie folgt berechnet:
Aufwärtstrend: PSAR = Prior PSAR + Prior AF (Prior EP - Prior PSAR)
Abwärtstrend: PSAR = Prior PSAR - Prior AF (Prior PSAR - Prior EP)
Woher:
EP = Höchstes Hoch für einen Aufwärtstrend und niedrigstes Tief für einen Abwärtstrend, der jedes Mal aktualisiert wird, wenn ein neues EP erreicht wird.
AF = Standardwert von 0,02, bei jedem Erreichen eines neuen EP um 0,02 erhöht, mit einem Maximum von 0,20.
Was diese Berechnung macht, ist ein Punkt (der mit einer Linie verbunden sein kann, falls gewünscht) unter einer Aktion mit steigendem Kurs oder über einer Aktion mit fallendem Kurs. Die Punkte / Linie markieren die aktuelle Kursrichtung. Die Punkte sind jedoch immer vorhanden, weshalb der Indikator als "Stop and Reverse" bezeichnet wird.
Wenn der Preis unter die steigenden Punkte fällt, spiegeln sich die Punkte über den Preisbalken. Wenn der Kurs durch fallende Punkte steigt, fallen die Punkte unter den Preis darunter.
Glücklicherweise führt die Charting-Software all diese Berechnungen für uns durch. Abbildung 1 zeigt, wie das Parabolic SAR auf einem Diagramm aussieht.
Wie man mit dem parabolischen SAR handelt
Die grundlegende Verwendung des Parabolic-SAR besteht darin, zu kaufen, wenn sich die Punkte unter die Preisbalken bewegen (Signalisierung eines Aufwärtstrends), und zu verkaufen / Short-Selling, wenn sich die Punkte über die Preisbalken bewegen (Signalisierung eines Abwärtstrends).
Dies führt jedoch zu konstanten Handelssignalen, da der Händler immer eine Position haben wird. Das kann gut sein, wenn der Kurs große Schwankungen hin und her macht - einen Gewinn bei jedem Handel produziert - aber wenn der Preis nur kleine Bewegungen in jede Richtung macht, können diese konstanten Handelssignale viele Verlusttrades in Folge erzeugen.
Daher ist es besser, die Kursentwicklung des Tages zu analysieren, um festzustellen, ob der Trend (falls vorhanden) nach oben oder unten verläuft . Ein anderer Indikator wie ein gleitender Durchschnitt oder Trendlinien können ebenfalls verwendet werden, um die allgemeine Trendrichtung festzulegen. Wenn es einen Trend gibt, nehmen Sie Handelssignale nur in Richtung des Gesamttrends. Zum Beispiel, wenn der Trend ist (basierend auf Ihrer Analyse), nehmen Sie nur kurze Handelssignale - wenn die Punkte über den Preisbalken kippen - und verlassen Sie dann, wenn die Punkte unter den Preisbalken umkehren. Auf diese Weise wird der Indikator für seine Stärke genutzt: Abfangen von Trendbewegungen. Wenn Sie einen allgemeinen Trend festgestellt haben, müssen Sie sich hoffentlich nicht um die Schwäche des Indikators kümmern: nicht gewinnbringende Handelssignale, wenn es keinen Trend gibt.
Abbildung 2 zeigt einige potenzielle Short-Positionen in einem Abwärtstrend sowie die Exits. Es zeigt auch einen Zeitraum, in dem sich der Kurs seitwärts bewegte; dieser Zeitraum wäre nicht ideal gewesen, um Trades auf Basis des Parabolic SAR zu nehmen.
Vor- und Nachteile der parabolischen SAR
Der Hauptvorteil des Indikators ist, dass der Indikator während eines starken Trends diesen starken Trend hervorhebt und den Trader in der Trendbewegung hält. Der Indikator gibt auch einen Ausgang, wenn eine Bewegung gegen den Trend stattfindet, was eine Umkehrung signalisieren könnte. Manchmal ist dies ein guter Ausgang, da sich der Preis umkehrt; In anderen Fällen ist es kein guter Ausgang, da sich der Preis sofort wieder in die Trendrichtung bewegt.
Der Hauptnachteil des Indikators besteht darin, dass er bei seitwärts tendierenden Marktbedingungen wenig analytische Erkenntnisse oder gute Handelssignale liefern wird. Da kein Trend vorhanden ist, wird der Indikator ständig über und unter dem Preis flippen. Diese Art von Kursbewegungen kann den ganzen Tag dauern. Wenn sich ein Day-Trader nur auf den parabolischen SAR für Handelssignale verlässt, könnte dies in diesem Fall ein großer Verlusttag sein .
Aus diesem Grund wird Händlern empfohlen, den Trend zu erkennen - durch Lesekurs oder mithilfe eines anderen Indikators - damit sie Trades vermeiden können, wenn ein Trend nicht vorhanden ist, und Trades eingehen, wenn ein Trend vorliegt.