Pax World Funds sind eine Familie von Investmentfonds, die nach nachhaltigen Anlageprinzipien investieren und zu den ältesten SRI-Fonds in den Vereinigten Staaten gehören.
Wie auf ihrer Website:
Pax World wurde 1971 von zwei Männern mit einer klar definierten Mission gegründet. Luther Tyson und Jack Corbett, die für die Evangelisch-methodistische Kirche in den Bereichen Frieden, Wohnen und Beschäftigung gearbeitet hatten, wollten es den Anlegern ermöglichen, ihre Investitionen an ihren Werten auszurichten. Gleichzeitig wollten sie Unternehmen herausfordern, spezifische Standards sozialer und ökologischer Verantwortung zu etablieren und zu erfüllen.
Ihr Fahrzeug war der Pax World Fund. Der Fonds wurde am 10. August 1971 mit einem Vermögen von 101.000 US-Dollar aufgelegt und war der erste öffentlich verfügbare Investmentfonds in Amerika, der sowohl soziale als auch finanzielle Kriterien bei der Entscheidungsfindung in Bezug auf Investitionen berücksichtigte.
Tyson und Corbett hätten sich kaum vorstellen können, dass ihr Fonds, jetzt Pax World Balanced Fund genannt, zur Entstehung der Sustainable Investment-Branche beitragen würde.
Von Joe Keefe geführt, verwaltet Pax World folgende Investmentfonds:
Pax World Balanced Fund
Der Pax World Balanced Fund ist ein No-Load-Fonds mit einem Minimum von $ 250 für einzelne Anleger. Als ausgewogener Fonds hält er typischerweise 60 Prozent seines Vermögens in Wertpapieren und 40 Prozent in Schulden. Das primäre Ziel ist es, Einkommen zu suchen und Kapital zu sparen. Ein sekundäres Anlageziel ist langfristiges Kapitalwachstum. Pax World Balanced war der größte SRI-Fonds in den USA seit vielen Jahren, hat aber jetzt weniger als $ 2 Milliarden an Vermögenswerten, da das Unternehmen in den letzten Jahren an Grösse eingebüßt hat.
Pax World Growth Fund
Der Pax World Growth Fund ist ein No-Load-Fonds, der hauptsächlich in Aktien von Unternehmen investiert, von denen die Manager glauben, dass sie überdurchschnittliche Wachstumsaussichten haben. Die Fondsmanager investieren in kleine, mittlere und große Unternehmen und suchen nach Möglichkeiten in Wachstumsindustrien, Wirtschaftssektoren, die wahrscheinlich schneller wachsen als das BIP-Wachstum insgesamt, und Unternehmen mit steigenden Umsatz- und Gewinnwachstumsraten.
Die Mindestinvestition beträgt 250 USD für Privatanleger.
Pax World Small Cap Fonds
Der Pax World Small Cap Fund investiert in Unternehmen mit einer Marktkapitalisierung im Bereich des Russell 2000 Index von ca. USD 262 Millionen bis USD 2,5 Milliarden. Die Manager legen mindestens 80 Prozent des Nettovermögens in Stammaktien, Vorzugsaktien und in Stamm- oder Vorzugsaktien wandelbare Wertpapiere an.
Vermögenswerte werden in Wachstums- und Wertaktien investiert. Es ist ein No-Load-Fonds mit einer Mindestinvestition von $ 250 für Einzelpersonen.
Pax Ellevate Global Frauen Index Fund
Pax führte in den letzten Jahren Sallie Krawcheck, eine frühere Führungskraft der Bank of America, ein und gründete den Pax Ellevate Global Women's Index Fund, der der erste Fonds ist, der "in die bestbewerteten Unternehmen der Welt investiert, um die Führungsposition von Frauen zu verbessern. "
Pax World Hochzinsanleihenfonds
Das vorrangige Ziel des Pax World High Yield Bond Fund ist es, hohe laufende Erträge zu erzielen. In der Regel sind mindestens 80 Prozent seiner Vermögenswerte in Junk-Bonds - hochrentierlichen, festverzinslichen Wertpapieren, die von der Ratingagentur Standard & Poor's mit einem Rating unter BBB- oder von Moody's Investors Service unter Baa3 eingestuft werden. Zu den Instrumenten zählen Wandelanleihen, Vorzugsaktien, Nullkupon, Sachbezüge, aufgeschobene Zahlungen und andere hochverzinsliche Wertpapiere. Es handelt sich um einen No-Load-Fonds mit einer Mindestinvestition von 250 USD für einzelne Anleger.
Pax World Global Environmental Markets Fund
Der Pax World Global Environmental Markets Fund investiert in Unternehmen, die sich auf die Verbesserung der Umwelt durch Dienstleistungen und Technologien in Bereichen wie alternative Energien und Energieeffizienz konzentrieren; Vermeidung und Verminderung der Umweltverschmutzung; und Abfalltechnologie und Ressourcenmanagement.
Der Fonds wurde im März 2008 als Pax World Global Green Fund aufgelegt und investiert in Unternehmen aller Marktkapitalisierungen, national und international, Wachstum und Wert. Es handelt sich um einen No-Load-Fonds mit einer Mindestinvestition von 250 USD für Privatanleger.
Pax World Management Corp., der Anlageberater für Pax World Funds, hat seinen Sitz in Portsmouth, NH.