Vorteile von Investitionen in Kommunalanleihen für Einkommen

Steuerfreies Zinsertrag für den Ruhestand verdienen

Wenn Sie in den Ruhestand getreten sind, ist eine der beliebtesten Möglichkeiten, passives Einkommen zu generieren, um Ihre anderen Quellen von Bargeld, wie Sozialversicherung oder einen Rentenscheck, zu ergänzen, Ihre Ersparnisse in steuerfreien Kommunalobligationen zu investieren. Diese Portfolio-Strategie kann mehrere große Vorteile bieten .

Kommunalanleihen Einkommen ist von Bundes-und Landeseinkommen Steuern befreit

Stellen Sie sich vor, Sie wären 65 Jahre alt. Sie haben keine Schulden, besitzen Ihr Haus direkt und haben 500.000 Dollar an Ersparnissen, die während einer langen Karriere aufgebaut wurden.

Sie haben die Wahl zwischen der Anlage in allgemeine Unternehmensanleihen und der Investition in steuerfreie Kommunalanleihen. Die Unternehmensanleihen geben 7% und die steuerfreien Kommunalanleihen 5%.

Das bedeutet, dass die Unternehmensanleihen jedes Jahr 35.000 Dollar Zinseinkommen für Sie generieren würden, auf denen Sie leben, Ihre Rechnungen bezahlen, Lebensmittel in der Vorratskammer aufbewahren und Medikamente im Schrank aufbewahren. Sie müssten auf dieses Geld ordentliche Einkommenssteuern zahlen. Die steuerfreien Kommunalanleihen hingegen würden 25.000 USD pro Jahr an Zinserträgen generieren. Sie würden keinen einzigen Penny an Bundes- oder Staatssteuern auf diese Anleihen schulden, wenn Sie Wertpapiere kaufen würden, die in Ihrem Heimatstaat ausgegeben wurden.

Welche von beiden ist die bessere Investitionsmöglichkeit für Ihr Portfolio? Um die Antwort auf diese Frage zu finden, müssen Sie etwas berechnen, das als steuerpflichtiger Ertrag bekannt ist . Im Allgemeinen gilt, je niedriger Ihre Steuerklasse, desto günstiger werden Unternehmensanleihen als Anlage, während je höher Ihre Steuerklasse ist, desto günstiger sind die Kommunalanleihen.

Eine Falle, die Sie vermeiden sollten, ist die Angewohnheit neuer Anleger, die sie veranlaßt, steuerfreie kommunale Anleihen in Rentenversicherungen einzuführen, die aufgrund ihrer Struktur steuerlich abgeschirmt sind. Es ist dumm! Selbst wenn Sie in der höchsten Steuerklasse in den Vereinigten Staaten erhoben werden, ist das Einkommen innerhalb Ihres 401 (k) -Plans oder anderer Rentenkonten bereits von der IRS abgeschirmt, so dass Unternehmensanleihenrenditen aus steuerlicher Sicht in den meisten Situationen eine bessere Wahl sind.

Eine handfeste Regel: "Gegensätze ziehen sich an: Steuerpflichtige Anleihen gehen in steuerfreie Konten und steuerfreie Anleihen gehen in steuerpflichtige Konten."

Kommunalanleihen können weniger schwanken als Aktien

Abhängig von der Laufzeit der Kommunalanleihen, die Sie in Ihrem Anlageportfolio halten, können Ihre Vermögenswerte mehr oder weniger schwanken als Aktien . Typischerweise wird eine Anleihe mit kürzerer Laufzeit (eine, die früher fällig wird) weit weniger schwanken als eine Anleihe mit längerer Laufzeit (eine, die viele Jahre in der Zukunft reift). Alle Dinge haben einen Preis - daher der wirtschaftliche Grundsatz: "Es gibt kein kostenloses Mittagessen." Anleihen mit kürzeren Laufzeiten haben fast immer niedrigere Renditen als Anleihen mit einer längeren Duration. Das ist der Kompromiss, den Sie eingehen müssen. (Hinweis: Seltene Situationen treten alle paar Jahrzehnte auf, wenn dies nicht der Fall ist. Sie wird als "invertierte Zinskurve" bezeichnet.)

Viele neue Investoren finden die Idee, in Kommunalanleihen zu investieren, emotional ansprechender als in Aktien investieren

Wenn Sie eine kommunale Anleihe auf dem Primärmarkt kaufen, wird Ihr Geld an eine lokale oder staatliche Regierung für Projekte verliehen, die das Leben für die durchschnittliche Person besser machen. Wenn Sie Anleihen eines Schulbezirks kaufen, wird Ihr Geld wahrscheinlich für den Bau einer neuen Schule oder eines Gymnasiums verwendet werden.

Wenn Sie eine Kommunalanleihe kaufen, die von Ihrer Heimatstadt ausgestellt wurde, kann das Geld für den Bau von Straßen, Brücken, Krankenhäusern, Kläranlagen und anderen öffentlichen Arbeiten verwendet werden.

In all diesen Fällen verspricht Ihnen der Anleiheemittent, Ihnen Zinsen für Ihr Geld zu zahlen. Irgendwann in der Zukunft, am Fälligkeitstag, wird Ihnen die Rückgabe des Nennwerts der Anleihe selbst versprochen. In den meisten Fällen, im Falle einer traditionellen steuerfreien Kommunalanleihe, entspricht dies sicherlich dem Betrag, den Sie dem Emittenten ursprünglich verliehen haben.

Für viele Anleger, die diese einfache Tatsache kennen - dass Sie Ihr Geld zu einem bestimmten Zeitpunkt in der Zukunft zurückbekommen werden, solange der Anleihenemittent nicht bankrott ist - macht das Halten von steuerfreien Kommunalanleihen psychologisch und emotional einfacher. Ich persönlich kenne pensionierte Anleger, die auf siebenstelligen Portfolios sitzen, die mit Kommunalanleihen gefüllt sind, denen die Kursschwankungen nichts ausmachen, die aber nicht die Idee haben, Aktien zu halten, egal wie hochwertig, wie profitabel oder wie gut diversifiziert, selbst wenn man weiß, dass Aktien über lange Zeiträume absolut Anleihen in der Rückgabebranche machen.

Einfach gesagt, so irrational und töricht wie es ist, denken viele neue Investoren, dass Anleihen irgendwie von Natur aus "sicherer" sind als Aktien und ignorieren Dinge wie das Inflationsrisiko . Nichtsdestotrotz müssen Sie nicht in Aktien investieren, um Vermögen aufzubauen. Wenn Sie also Ihre Ersparnisse auf festverzinsliche Anlagen wie steuerfreie Kommunalanleihen konzentrieren, können Sie nachts besser schlafen, also seien Sie es. Es macht keinen Sinn, sich elend zu machen, nur um eine höhere Rendite zu erzielen, wenn man seine Gesundheit dafür eintauscht.