Wo die reichsten Länder der Welt investieren
Ähnliche Fonds, die von den Zentralbanken der Länder gehalten werden, sind keine Staatsfonds, weil sie unterschiedliche Ziele verfolgen.
Eine Zentralbank hält Fonds, um den Wert ihrer Währung zu verwalten, die Wirtschaft anzukurbeln oder Inflation zu verhindern. Ein Staatsfonds will nur eine hohe Rendite erzielen.
Hier sind einige andere Fonds, die mit Staatsfonds verwechselt werden können:
- Fonds, die von staatlichen Unternehmen gehalten werden.
- Pensionsfonds für Regierungsangestellte.
- Private Vermögensfonds.
Wie sie die US-Wirtschaft beeinflussen
Die Geldmenge, die von Staatsfonds gehalten wird, hat sich seit September 2007 von 3,265 Billionen Dollar auf 7,6 Billionen Dollar im Jahr 2017 mehr als verdoppelt. Ihre Vermögenswerte sind jetzt doppelt so hoch wie bei allen Hedgefonds zusammen.
Diese Fonds sind groß genug, um die Gesamtmärkte zu beeinflussen. Zum Beispiel nahmen sie während der Finanzkrise große Anteile an Citigroup, Morgan Stanley und Merrill Lynch. Sie haben eine Vermögensblase in London und New York Immobilien geschaffen. Diese Fonds beeinflussen mehr und mehr mit zunehmender Komplexität der Anleger.
Die hohen Ölpreise haben zwischen 2007 und 2014 das Wachstum großer Vermögensfonds angespornt.
Während dieser Zeit stammten fast 60 Prozent ihrer Vermögenswerte aus Öl- und Gaseinnahmen. Die Finanzkrise 2008 hat ihr Wachstum kaum gebremst. Diese betrugen im Dezember 2009 4 Billionen US-Dollar und im März 2012 5 Billionen US-Dollar.
Staatsfonds-Ranking
Der norwegische staatliche Pensionsfonds ist nach Angaben des Sovereign Wealth Fund Institute der größte.
Per Dezember 2017 hielt es $ 1,03 Billionen. Ihre Gewinne stammen aus der staatlichen Ölbohrungsoperation in der Nordsee. Ein Rückgang der Ölpreise und in der norwegischen Währung, der Krone, kostete den Fonds im März 2015 17 Milliarden Dollar.
Nahöstliche Fonds . Diese Fonds sind stark von Ölexporten abhängig. Sie machen etwa ein Drittel des Gesamtvermögens in Staatsfonds aus . Die Länder des Nahen Ostens werden laut McKinsey-Schätzungen bis 2020 Investitionen in Höhe von 9 Billionen US-Dollar tätigen.
| Top 10 Middle Eastern Funds (in Milliarden) | Land | 2017 |
|---|---|---|
| Abu Dhabi Investitionsbehörde | VAE | $ 828,0 |
| Kuwait-Investitionsbehörde | Kuwait | $ 524,0 |
| SAMA | Saudi Arabien | $ 494.0 |
| Katar Investmentbehörde | Katar | $ 320.0 |
| Investment Corp. von Dubai | VAE | $ 209,5 |
| Öffentliche Investment Corp. | Saudi Arabien | $ 223,9 |
| Mubadala Entwicklungsgesellschaft | VAE | $ 125,0 |
| Abu Dhabi Investitionsrat | VAE | 123,0 $ |
| Nationaler Entwicklungsfonds | Ich rannte | 91,0 $ |
| Investitionsbehörde | Libyen | $ 66,0 |
China-Fonds. Länder, die viele Waren exportieren, sammeln auch große Bestände an Devisen, die investiert werden müssen. Das beste Beispiel hierfür ist China mit fünf Vermögensfonds. Zusammen investieren diese Fonds $ 2 Billionen von den 3 Billionen Dollar, die das Land angehäuft hat. Die chinesische Zentralbank verwaltet den Rest, um ihre Währung zu regulieren.
Staatliche Unternehmen und Banken investieren diese auch. Jeder Fonds hat separate Ziele.
- China Investment Corp: 900 Milliarden Dollar. Es investiert in lokale Immobilien, Infrastruktur und staatliche Unternehmen.
- SAFE Investment Corp: 441 Milliarden US-Dollar. Es umfasst drei Investmentgesellschaften mit Sitz in Übersee. Dazu gehören die Investmentgesellschaft der Volksrepublik China in Singapur, Gingko Tree in Großbritannien und Beryl Datura auf den Britischen Jungferninseln. Es investiert in die Infrastruktur.
- Hong Kong Monetary Authority: 456,6 Milliarden US-Dollar. Es investiert in den Hang Seng Aktienmarkt und unterstützt die finanzielle Stabilität von Hongkong.
- Chinas Nationaler Sozialversicherungsfonds: 295 Milliarden Dollar. Es verwaltet Gelder, die von staatlichen Unternehmen und anderen staatlichen Investitionserlösen zurückerhalten werden. Es investiert hauptsächlich in China. Es plant, 20 Prozent seiner Anteile in Schwellenländern und Europa zu investieren.
- China-Afrika-Entwicklungsfonds: 5 Milliarden Dollar. Es investiert in Aktien und Anleihen in Afrika.
Singapur-Fonds. Die Stadt / der Staat Singapur verfügt über zwei Vermögensfonds mit insgesamt 556 Milliarden Dollar. Die Mittel kommen von den hohen Spar- und Investitionsraten der Menschen und Unternehmen in diesem erstklassigen Finanzzentrum.
Die größte ist die Regierung der Singapore Investment Corporation, jetzt der GIC Private Limited. Es hält 359 Milliarden Dollar. Es ist im Besitz und finanziert von der Regierung. Es ist in drei kleinere Unternehmen unterteilt:
- GIC Asset Management: Es investiert in Aktien, Anleihen, Devisen und alternative Anlagen.
- GIC Real Estate: Dies umfasst mehr als 200 Immobilien in 30 Ländern sowie REITs .
- GIC Special Investments Private Limited: Dies ist eine der weltweit größten Private-Equity-Firmen . Es investiert in Leveraged Buyouts, Venture Capital und Infrastruktur.
Singapurs anderer Vermögensfonds ist Temasek. Es investiert 197 Milliarden Dollar über 35 Tochtergesellschaften. Im Fokus stehen Investitionen in Asien und energiebezogene Investitionen. Er kauft Aktien statt Direktinvestitionen. 2013 eröffnete Temasek ein Büro in New York. Die Analysten erwarteten, dass Temasek seine Strategie ändern würde, indem es kleine Beteiligungen an erstklassigen börsennotierten Unternehmen zu bedeutenden Direktinvestitionen machen würde.