Wie eine Hypothek funktioniert

Es ist kein Wohnungsbaudarlehen

Die meisten von uns sind daran gewöhnt, unseren Wohnungsbaukredit als Hypothek zu bezeichnen, aber das ist keine genaue Definition des Begriffs. Eine Hypothek ist kein Kredit, und es ist nicht etwas, das der Kreditgeber Ihnen gibt. Es ist ein Sicherheitsinstrument, das Sie dem Kreditgeber geben, ein Dokument, das die Interessen des Kreditgebers in Ihrem Eigentum schützt.

Wie eine Hypothek funktioniert

• Es gibt zwei Parteien bei einer Hypothek. Sie sind der Hypothekenschuldner oder Kreditnehmer, und der Kreditgeber ist der Hypothekengläubiger.

• Ein Hypothekardokument schafft ein Pfandrecht auf dem Grundstück, das als Sicherheit für die Schuld des Kreditgebers dient. Das Pfandrecht wird in öffentlichen Aufzeichnungen festgehalten, wahrscheinlich in Ihrem County Courthouse.
• Eigentum kann nicht an jemand anderen übertragen werden, bis Sie die Schuld bezahlen, um das Pfandrecht zu entbinden.
• Selbst wenn Ihr Darlehen durch eine Hypothek gesichert ist, haben Sie immer noch das volle Eigentum an der Immobilie. Niemand hat Eigentumsrechte.
• Eine Hypothek gibt dem Kreditgeber das Recht, das gesicherte Eigentum zu verkaufen, um Geld zurückzuerhalten, wenn Sie die Schuld nicht bezahlen. Der Verkaufsprozess wird als Abschottung bezeichnet.
• Wenn eine Hypothek für die Sicherheit verwendet wird, muss die Zwangsvollstreckung in der Regel durch das Gerichtssystem fortschreiten. Diese Art der Zwangsvollstreckung wird gerichtliche Zwangsvollstreckung genannt.

Treuhandvertrag

Über die Hälfte der Staaten in den Vereinigten Staaten verwenden Hypotheken als Sicherheitsinstrumente. Die anderen Staaten benutzen eine Treuhandurkunde , die dem gleichen Zweck dient, aber mit ein paar wichtigen Unterschieden.

• Eine Treuhandurkunde ist eine besondere Art von Tat, die in öffentlichen Aufzeichnungen festgehalten wird, wo sie jedem mitteilt, dass auf Ihrem Grundstück ein Pfandrecht besteht.
• Eine Treuhandurkunde besteht aus drei Parteien. Sie sind der Treugeber, der Kreditgeber ist der Begünstigte, und eine dritte Partei ist der Treuhänder - jemand, der einen vorübergehenden (aber nicht vollen) Titel hält, bis das Pfandrecht bezahlt ist.

• Der Treuhänder sollte ein neutraler Dritter sein, jemand, der Sie oder den Kreditgeber nicht begünstigt, wenn Probleme auftauchen. In einigen Bundesstaaten agieren Anwälte als Treuhänder, und in anderen Ländern bieten Versicherungsgesellschaften oft den Service an.
• Der Treuhänder kann Ihr Grundstück nicht ohne Grund nehmen - Dokumente sind dagegen vorhanden.
• Die Treuhandurkunde wird storniert, wenn die Schuld bezahlt ist.

Die Quintessenz

Die Unterschiede zwischen einer Hypothek und einer Treuhandurkunde beeinflussen Hauskäufer nur, wenn die Zwangsversteigerung ein Problem darstellt, da der Treuhänder die Macht hat, das Haus zu verkaufen, wenn Ihr Kredit straffällig wird. Der Kreditgeber muss dem Treuhänder den Nachweis der Zahlungsunfähigkeit erbringen und den Treuhänder auffordern, Zwangsvollstreckungsverfahren einzuleiten .

Der Treuhänder muss Fortschritte machen, wie es das Gesetz erlaubt und wie es in Ihrem Treuhandvertrag diktiert ist, aber der Prozess umgeht das Gerichtssystem und macht es für den Kreditgeber zu einer viel schnelleren und billigeren Abschottung.

Sie können nicht wählen, wie Ihr Darlehen gesichert ist, das wird von Ihrem Wohnort bestimmt, aber es ist wichtig zu verstehen, welche Art von Pfandrecht die Schulden für Ihr Haus sichert.