Die Vorteile von Aktien mit großen Bewegungen nach dem Abschluss nutzen
Große Bewegungen in den späten Morgenstunden sind der wilde Westen des Aktienhandels. Wenn das Volumen niedrig ist und weniger Händler am Kauf von Aktien teilnehmen, können Bewegungen extrem und schnell sein. Dies bedeutet ein großes Gewinnpotenzial, aber auch ein großes Risiko ... und in manchen Situationen kann es sogar sehr schwierig sein, das Risiko selbst zu bestimmen.
Bevor wir die "After Market Movers" handeln, schauen wir uns zuerst an, was "Afterhours" ist, warum sich Aktien nach Stunden bewegen, wie man nach Stunden (Big) Movern findet, Vor- und Nachteile des Handels nach Stunden und einige Trading-Strategien.
01 After-Hours-Trading-Definition
Während dieser Zeitraum das offizielle Öffnen und Schließen für den Tag bereitstellt und der größte Teil des täglichen Volumens zwischen diesen Zeiten stattfindet, findet der Handel auch außerhalb dieser Stunden statt.
Pre-Market-Handel ist von 4 Uhr (NASDAQ) und 7 Uhr (NYSE, aber 4 Uhr für NYSE ARCA Wertpapiere) EST bis 9:30 Uhr EST. Die Börse handelt dann ihre offiziellen Stunden. Der Handel, der zwischen 4 PM EST und 8 PM EST stattfindet, wird außerhalb der Geschäftszeiten oder nach Markthandel aufgerufen.
02 Warum Aktien sich nach Feierabend bewegen
Nachrichten wie Einnahmen werden oft erst nach Stunden veröffentlicht. Gewinne können zu großen Preisbewegungen führen und sind eine wichtige Kennzahl, die Institutionen und Anleger nutzen , um zu bestimmen, ob sie eine Aktie kaufen oder verkaufen wollen.
Wenn die Gewinne außerhalb der Geschäftszeiten veröffentlicht werden, versuchen die Händler, auf die Informationen zu reagieren (in der Hoffnung, einen Sprung auf die meisten Händler und Anleger zu machen, die erst am nächsten Tag gehandelt werden). Dies führt zu schnellen und beträchtlichen Kursbewegungen. Diese Volatilität zieht auch Day-Trader an , die Trades für einen schnellen Profit betreten und beenden wollen.
Letztendlich bewegen sich Aktien aus dem gleichen Grund, aus dem sie sich während der normalen Sitzung bewegen - die Leute kaufen und verkaufen.
Es ist wichtig zu beachten, dass, nur weil Menschen außerhalb der Geschäftszeiten handeln können, es nicht bedeutet, dass nachbörslicher Handel in allen Aktien stattfindet. Wenn es wenig Interesse an einer Aktie gibt, kann es sein, dass es keine After-Hours-Geschäfte gibt (denken Sie daran, dass ein Käufer und Verkäufer, die bereit sind, zum gleichen Preis zu handeln , für einen Trade auftreten müssen). Während die Gewinne in großen Unternehmen oft eine Menge Aktivität außerhalb der Geschäftszeiten erzeugen, können die Gewinne in einem kleinen, relativ unbekannten Unternehmen gar keinen After-Hours-Handel anziehen.
03 Suche nach (Stunden-) Umsteigern
Für Trader, die daran interessiert sind, in Trades nach dem Gewinn zu springen, oder Day-Trader, die daran interessiert sind, die Ertragsvolatilität zu handeln, gibt es ein paar Orte, an denen man sich umsehen kann.
Unternehmen veröffentlichen im Voraus, wann sie ihre Einnahmen veröffentlichen werden (und ob es nach Feierabend sein wird). Alle Einnahmen sind auf Yahoo! Finanzen.
Händler können auch Aktien überwachen, die sich nach Stunden bewegen, indem sie den MarketWatch After Hours Screener oder die NASDAQ After Hours Most Active-Liste überprüfen.
Die meisten Handels- und Charting-Plattformen bieten auch eine Form von Pre-Market- und After-Hours-Aktivliste. Erkundigen Sie sich bei Ihrem Broker und / oder Plattformanbieter, ob diese Funktionalität für Sie verfügbar ist.
Wie bereits erwähnt, bieten die Gewinne bekannter Unternehmen typischerweise die besten Handelsmöglichkeiten. Preisbewegung und Volumen sind erforderlich. Wenn sich also niemand für die Aktie interessiert, wird das Volumen nicht da sein (auch wenn einige Händler den Preis bewegen könnten).
04 Vor- und Nachteile des Handels außerhalb der Geschäftszeiten
Es gibt einen großen Vorteil für den Handel nach Stunden, und das ist:
- Weniger Wettbewerb
Mit weniger aktiven Händlern kann eine Einzelperson günstige Preise erzielen, die möglicherweise nicht mehr verfügbar sind, sobald wieder Liquidität auf den Markt kommt.
Leider hat dieser Vorteil auch einen Nachteil. Weniger Wettbewerb bedeutet:
- Weniger Volumen
- Unregelmäßiger Preis bewegt sich
Während es möglich ist, einige günstige Preise und Geschäfte außerhalb der Geschäftszeiten zu bekommen, könnten Sie auch auf der Verliererseite dieses Geschäfts sein (Sie könnten derjenige sein, der jemand anderen einen guten Preis gibt). Bei wilden Kursschwankungen und sporadischer Lautstärke kann es verheerend sein, wenn Sie auf der falschen Seite eines Zuges landen. Es kann insgesamt viel Volumen im Bestand geben, aber nicht unbedingt zu dem Preis, zu dem Sie ein- oder ausgehen wollen.
Ein weiterer Grund ist, dass das, was wie ein einfacher Trade auf einem Chart aussieht, eigentlich nicht sein kann. Das beigefügte Diagramm (größere Version) zeigt direkt nach der Glocke eine Gewinnveröffentlichung. In der ersten Minute nach der Veröffentlichung springt der Preis mehr als $ 2,75, aber nur auf 10K Volumen. Das bedeutet, dass nur wenige Menschen diese Aktie kaufen konnten (oder Short-Positionen besetzen). In der nächsten Minute stieg der Kurs um mehr als 1,50 Dollar, 14K Aktien wechselten den Besitzer. In der nächsten Minute stieg der Preis um mehr als $ 2,15 auf 27K. Dies mag anständiges Volumen erscheinen, aber mit einer Reihe von Händlern und Institutionen, die alle versuchen, nur sehr wenige Aktien über eine Spanne von 6,50 $ zu kaufen, ist es schwer, ein Stück von einem Kuchen zu packen.
Wenn sich der Aktienkurs um 16:15 Uhr (16:15 Uhr in der Grafik) einstellt, sind mehr Trader in der Lage (oder willens) teilzunehmen und das Volumen steigt. Obwohl ein Großteil der Bewegung bereits um 16.15 Uhr stattgefunden hatte, gab es immer noch reichlich Bewegung für Trades. Zwischen 16.15 Uhr und 17.00 Uhr deckte die Aktie einen Bereich von mehr als 0,80 Dollar.
Die Konsequenz ist, dass die großen Moves schwer zu erreichen sind. Der Vorteil ist, dass es normalerweise eine Gelegenheit gibt, einige Trades zu bekommen, sobald das anfängliche Pandämonium abgeklungen ist und immer noch Volumen (oder ansteigendes Volumen) vorhanden ist.
05 Wie man nach den Marktstunden handelt
Einige Trader entscheiden sich, spezifische Strategien für den Handel außerhalb der Geschäftszeiten oder für Nachrichtenveranstaltungen zu entwickeln, aber in der Regel werden die After-Hours-Strategien denen, die während der regulären Handelszeiten verwendet werden, sehr ähnlich sein.
Händler können sich für eine Nachrichtenstrategie oder eine Trendfolgestrategie entscheiden , wie im beigefügten Bild (siehe größeres Bild). Während die Strategierichtlinien für den Handel außerhalb der Geschäftszeiten und während der regulären Marktzeiten dieselben sind, sollten Trader zusätzliche Anpassungen für größere Spreads, geringere Volumina und größere Kursbewegungen beim Handel außerhalb der Geschäftszeiten vornehmen. Diese Faktoren können Stopp-Verluste ineffektiv machen, was ein erhöhtes Risiko für große Verluste bedeutet. Ziehen Sie aus diesem Grund in Betracht, Ihre Positionsgröße zu reduzieren (von dem aus, was Sie normalerweise während der regulären Marktzeiten handeln würden), wenn Sie außerhalb der Geschäftszeiten handeln.
06 Endgültiges Wort zum Trading nach Geschäftsschluss
Aktien, die während der regulären Sitzung viele Millionen Aktien pro Tag veräußern, können nach dem Abschluss einige Stunden nach Geschäftsschluss sehen.
Gewinne können große Kursbewegungen verursachen und viele Händler (Volumen) nach Stunden in eine Aktie ziehen. Aber noch einmal, nicht alle Aktien werden genug Volumen haben, um Tageshandel nach Stunden zu rechtfertigen.
Verwenden Sie ähnliche Strategien wie Intraday, aber achten Sie besonders auf erhöhte Spreads, geringere Volumen und größere Kursbewegungen. Ziehen Sie in Erwägung, Ihre Positionsgröße zu reduzieren, um sie zu kompensieren.