Einführung in Derivate
Arten von Derivatemärkten
Es gibt mehrere allgemeine Derivatemärkte mit jeweils tausenden einzelnen Derivaten, die gehandelt werden können.
Hier sind die wichtigsten Day-Trader:
- Futures-Märkte
- Optionen Märkte
- Differenzkontraktmärkte (CFD)
Futures
May-Day-Trader handeln den Futures-Markt. Dies liegt daran, dass es viele verschiedene Arten von Futures-Kontrakten zu handeln gibt; viele von ihnen mit erheblichen Volumen- und Tagespreisschwankungen, so verdienen Tageshändler Geld. Ein Futures-Kontrakt ist eine Vereinbarung zwischen einem Käufer, um Geld für den Basiswert zu einem späteren Zeitpunkt auszutauschen.
Wenn Sie beispielsweise einen Rohöl-Futures- Kontrakt kaufen / verkaufen, sind Sie damit einverstanden, zu einem späteren Zeitpunkt eine bestimmte Menge Rohöl zu einem bestimmten Preis (dem Preis, zu dem Sie eine Order platzieren) zu kaufen / verkaufen. Sie müssen das Rohöl eigentlich nicht in Empfang nehmen, sondern Sie machen oder verlieren Geld, je nachdem, ob der Vertrag, den Sie gekauft / verkauft haben, im Verhältnis zu dem, wo Sie ihn gekauft / verkauft haben, steigt oder fällt. Sie können den Handel dann jederzeit vor Ablauf der Laufzeit abschließen , um Ihren Gewinn oder Verlust zu sichern.
Optionen
Optionen sind ein weiterer beliebter Terminmarkt. Optionen können sehr komplex oder einfach sein, je nachdem, wie Sie sie handeln. Der einfachste Weg, Optionen zu handeln, ist durch den Kauf von Puts oder Calls. Wenn Sie einen Put kaufen , erwarten Sie, dass der Preis des Basiswerts unter den Ausübungspreis der Option fällt, bevor die Option ausläuft.
Wenn dies der Fall ist, verdienen Sie Geld, wenn nicht, dann verlieren Sie den Wert (oder einen Teil davon), den Sie für die Option bezahlt haben.
Beispiel: Wenn die XYZ-Aktie bei 63 $ gehandelt wird, Sie aber glauben, dass sie unter 60 $ fällt, können Sie eine $ 60-Put-Option kaufen. Der Put kostet Sie einen bestimmten Dollar-Betrag, genannt die Prämie. Wenn die Aktie steigt, verlieren Sie nur die Prämie, die Sie für die Put bezahlt haben. Wenn der Aktienkurs jedoch fällt, dann wird Ihre Option an Wert gewinnen, und Sie können es für mehr verkaufen, als Sie dafür bezahlt haben (Premium).
Eine Call- Option funktioniert genauso, außer wenn Sie einen Call kaufen, erwarten Sie, dass der Preis des Basiswerts steigt. Wenn Sie beispielsweise glauben, dass die Aktie von ZYZY, die derzeit bei 58 $ gehandelt wird, über 60 $ steigt, können Sie eine Call-Option mit einem Ausübungspreis von 60 $ kaufen. Wenn der Aktienkurs steigt, wird Ihre Option an Wert gewinnen und Sie werden mehr verdienen als Sie bezahlt haben (Premium). Wenn die Aktie stattdessen fällt, verlieren Sie nur die Prämie, die Sie für die Call-Option bezahlt haben.
Differenzkontrakt (CFD)
Differenzkontraktmärkte (CFD) werden von verschiedenen Brokern angeboten und können daher von einem Broker zum anderen abweichen. In der Regel handelt es sich jedoch um einfache Instrumente, die mit einem ähnlichen Namen wie der Basiswert versehen sind.
Zum Beispiel, wenn Sie ein Rohöl CFD kaufen, kaufen Sie nicht wirklich in eine Vereinbarung, Rohöl zu kaufen (wie mit einem Terminkontrakt), sondern Sie schließen gerade eine Vereinbarung mit Ihrem Makler ein, dass, wenn der Preis steigt, Sie machen Geld, und wenn der Preis sinkt, verlierst du Geld. Ein CFD ist wie eine "Nebenwette" auf einem anderen Markt.
Bei den meisten CFD-Märkten (fragen Sie Ihren Broker), wenn Sie der Meinung sind, dass der zugrunde liegende Vermögenswert steigen wird, kaufen Sie den CFD. Wenn Sie der Meinung sind, dass der zugrunde liegende Vermögenswert an Wert verliert, verkaufen oder verkaufen Sie den CFD. Ihr Gewinn oder Verlust ist die Differenz zwischen den Preisen, zu denen Sie den Handel betreten oder beenden.
Abschließendes Wort auf Derivatemärkten
Je nach dem Handelsstil eines Händlers und seinen Kapitalanforderungen kann ein Markt für einen Händler mehr als für einen anderen geeignet sein. Obwohl ein Derivatmarkt nicht unbedingt besser ist als ein anderer.
Jeder Markt erfordert unterschiedliche Kapitalbeträge, die auf der Margenanforderung dieses Marktes basieren.
Futures sind bei Tageshändlern sehr beliebt - Day-Trader handeln nur innerhalb eines Tages und halten nicht über Nacht. Optionen und CFDs sind bei Swing-Händlern beliebter - Swing-Trader nehmen Trades, die ein paar Tage dauern, auf ein paar Wochen an.