So schützen Sie Ihre Investitionen
Obwohl Sie den Markt nicht zeitlich abstimmen können, können Sie Ihre Erträge verbessern, indem Sie wissen, wo wir uns im Geschäftszyklus befinden. Sie können dann Ihre Asset Allocation anpassen, um die Phasen zu nutzen.
Der Geschäftszyklus hat die folgenden vier Phasen:
- Erweiterung . Die Wirtschaft wächst um 2-3 Prozent . Aktien steigen in einen Bullenmarkt ein .
- Gipfel. Die Wirtschaft wächst um mehr als 3 Prozent. Die Inflation lässt die Preise steigen. Es gibt Vermögensblasen. Der Aktienmarkt befindet sich in einem Zustand " irrationaler Überschwänglichkeit ". Sprechende Köpfe geben bekannt, dass wir uns in einer "neuen Normalität" befinden. Autoren veröffentlichen Bücher mit dem Titel "Dow 30.000".
- Kontraktion . Das Wirtschaftswachstum verlangsamt sich, ist aber nicht negativ. Aktien treten in einen Bärenmarkt ein .
- Trog. Die Wirtschaft schrumpft. Das signalisiert eine Rezession . Wirtschaftsexperten gehen davon aus, dass dies noch Jahre dauern wird.
Ab Juni 2017 befindet sich die Wirtschaft in der Expansionsphase. Es ist seit Juni 2009. Das ist acht Jahre. In der Vergangenheit dauern die Expansionsphasen etwa fünf Jahre.
Es ist nicht auf dem Höhepunkt, weil es keine Inflation gegeben hat. Das ist ein typisches Warnsignal dafür, dass die Expansion ihrem Ende entgegengeht.
Anstelle der Inflation gibt es Vermögensblasen . Die jüngste war in US-Dollar.
Warum ist der Dollar im Moment so stark? Vor der Rezession von 2008 gab es eine Immobilienblase bei den Immobilienpreisen. Manchmal findet der irrationale Überschwang eines Höchststandes in den Vermögenspreisen statt, ohne dass es insgesamt zu Inflation kommt.
Sie sollten einen zertifizierten Finanzplaner konsultieren, um bestimmte Fonds oder Aktien zu finden.
Aber es gibt allgemein akzeptierte Richtlinien für das, was in jeder Phase des Geschäftszyklus besser läuft:
Kontraktion . Setz dich fest. Wenn Sie zu dem Zeitpunkt, zu dem sich die Wirtschaft zusammenzieht, keine Aktien verkauft haben, ist es wahrscheinlich zu spät. Sie könnten einige Vermögenswerte in Obligationen oder Barmittel umschichten, aber einige in Aktien behalten. Sie möchten den Rebound abfangen, wenn er auftritt. Die meisten Anleger verkaufen Aktien, wenn die Kontraktion bereits in vollem Gange ist, und kaufen sie erst, wenn es zu spät ist. Eine Rezession oder ein Bärenmarkt dauert normalerweise sechs bis achtzehn Monate.
Trog. Beginne mit dem Hinzufügen von Aktien und Rohstoffen wie Gold, Öl und Immobilien. Sie sollten während einer Rezession billig sein.
Erweiterung. In den frühen Phasen einer Expansion wachsen die Small Caps am schnellsten. Denn kleine Unternehmen sind flink genug, um von einer Marktwende zu profitieren. Mit High-Yield-Anleihen können Sie zusätzliches Einkommen erzielen. Fügen Sie Aktien und Anleihen von ausländischen Industrie- und Schwellenländern hinzu. Sie sichern sich gegen einen fallenden Dollar ab . Schwellenländer wachsen in den frühen Phasen eines Aufschwungs schneller. Zum Beispiel haben brasilianische Banken keine Subprime-Hypotheken gekauft. Seine Wirtschaft wuchs, als sich die US-Wirtschaft in einer Rezession befand. Emerging Markets sind riskant, aber wenn sich die Weltwirtschaft verbessert, ist dieses Risiko es wert.
Später in der Erweiterung hinzufügen Mid-Cap- und Large-Cap- Aktien. Größere Unternehmen sind in den späten Phasen der Erholung besser.
Gipfel. Verkaufen Sie Aktien, Rohstoffe und Junk Bonds . Erhöhen Sie den Anteil von Bargeld und festem Einkommen. Am sichersten sind US-Staatsanleihen, Sparbriefe und Kommunalanleihen . Wenn die Zinssätze hoch sind, kaufen Sie kurzfristige Rentenfonds und Geldmarktfonds . Wenn die Zinssätze fallen, bietet der Wechsel zu Unternehmensanleihen eine höhere Rendite bei erhöhtem Risiko. Fügen Sie Gold hinzu, bis es ungefähr 10 Prozent Ihres Portfolios ausmacht. Es ist eine gute Absicherung gegen die Inflation. Es ist auch der beste Schutz während eines Börsencrashs . Das liegt daran, dass die Goldpreise nach einem Crash 15 Tage lang steigen. Weitere Informationen finden Sie unter Warum in Gold investieren?
Wie Sie sich vorstellen können, ist es unglaublich schwierig, Aktien zu verkaufen, wenn alle anderen angeben, wie viel sie machen.
Das Timing des Marktes ist daher fast unmöglich. Sei stattdessen konservativ. Niemals 100 Prozent Ihrer Anlagen in einer Anlageklasse anlegen.
Stellen Sie stattdessen sicher, dass Ihre Anlagen diversifiziert sind . Schrittweise verschieben Sie den Anteil, um mit dem Konjunkturzyklus übereinzustimmen. Arbeiten Sie immer mit einem Finanzplaner, um sicherzustellen, dass die Zuweisung Ihren persönlichen Zielen entspricht.