FHA Home Loan Fallstricke

FHA Home Loans sind nicht perfekt

FHA Darlehen sind beliebt, weil sie es für fast jedermann leicht machen , ein Haus zu kaufen. Wohneigentum ist eine Realität für immer mehr Menschen, aber diese Kredite sind nicht für jedermann. Stellen Sie sicher, dass Sie das richtige Profil passen und dass Sie die Nachteile von FHA-Darlehen verstehen, bevor Sie sich in sie verlieben.

FHA Darlehen Höhepunkte

Auch mit beschädigten Kredit-und begrenzte Mittel für eine Anzahlung , können Sie sich für ein Wohnungsbaudarlehen mit einem anständigen Zinssatz qualifizieren.

Anzahlung: FHA-Darlehen ermöglichen es Ihnen, so wenig wie 3,5% zu reduzieren. Dies ermöglicht es Ihnen, ein teureres Haus mit weniger Geld zu kaufen, und Sie können Mittel für Verbesserungsprojekte oder andere Ziele reservieren.

Kredit Probleme: Kreditnehmer mit einer problematischen Kredit-Geschichte haben eine harte Zeit mit herkömmlichen Kreditgebern genehmigt. Mit FHA-Unterstützung können Sie mit einem niedrigen Kredit-Score genehmigt werden.

Hauptverbesserung : FHA 203k Darlehen erlauben Ihnen, Heimverbesserungsprojekte zu finanzieren und ein Haus gleichzeitig zu kaufen. Kombiniert mit anderen Funktionen von FHA Darlehen, machen sie die Dinge einfach und kostengünstig.

Nachteile der Verwendung eines FHA-Darlehens

Wenn Sie ein Haus kaufen, ist es ratsam zu beurteilen, ob ein FHA-Darlehen Ihnen wirklich helfen wird. Sehen Sie sich das Gesamtbild an und berücksichtigen Sie alle Ihre finanziellen Ziele.

Niedrige Anzahlung: Eine geringe Anzahlung könnte eine rote Flagge sein. Ein Verlust von 3,5% könnte ein Zeichen dafür sein, dass Sie noch nicht auf einem soliden finanziellen Fundament stehen, und die Übernahme eines Eigenheimkredits könnte riskant sein.

Lohnt es sich, weniger teure Häuser zu sehen oder zu warten, bis Sie eine größere Anzahlung einsparen können ? Denken Sie daran, dass je mehr Sie leihen, desto mehr Interesse zahlen Sie (was im Wesentlichen Ihr Haus teurer macht ).

Upfront-Versicherung: Unter weniger als 20% bedeutet, dass Sie Hypothek Versicherung zahlen müssen , und FHA-Darlehen kommen mit zwei Arten von Versicherungen, die Sie für die gesamte Lebensdauer Ihres Darlehens bezahlen.

Es gibt eine Vorabgebühr von 1,75%, und viele Kreditnehmer entscheiden sich, diese Gebühr in das Kreditsaldo einzubeziehen. Je mehr Sie ausleihen, umso mehr Zinsen zahlen Sie - Sie zahlen also mehr als 1,75%, es sei denn, Sie schreiben beim Abschluss einen Scheck. Ein größerer Kredit bedeutet auch, dass Sie eine größere monatliche Zahlung haben .

Laufende Versicherung: Sie bezahlen auch eine laufende (monatliche) Hypothekenversicherung. Laufende Hypothek Versicherung Prämie (MIP) Beträge liegen zwischen 0,80% und 1,05% Ihres Darlehens Bilanz, obwohl sie so niedrig wie 0,45% gehen können, wenn Sie eine 15-jährige FHA Darlehen erhalten. Diese zusätzlichen Kosten bedeuten, dass Sie jeden Monat mehr bezahlen. Im Gegensatz zur privaten Hypothekenversicherung, die storniert werden kann, sobald Sie über 20% Eigenkapital in Ihrem Haus haben, kann die FHA-Versicherung nicht storniert werden (es sei denn, Sie haben Ihr Darlehen vor dem 3. Juni 2013 erhalten). Mit anderen Worten, Sie müssen Ihren Kredit zurückzahlen oder refinanzieren, um diese Kosten zu eliminieren .

Darlehen Entscheidungen: für besser oder schlechter, haben Sie begrenzte Möglichkeiten, wenn Sie ein FHA-Darlehen verwenden. Für die meisten Kreditnehmer ist ein Standard 15-Jahres- oder 30-Jahres-Festdarlehen eine perfekte Wahl - also gibt es hier kein Problem. Es gibt jedoch Situationen, in denen eine Zins-Hypothek oder ein Darlehen mit variabler Verzinsung besser passt. Verwenden Sie diese Produkte nicht nur für die niedrigere Zahlung - stellen Sie sicher, dass Sie einen größeren Plan haben.

Eigentumsbeschränkungen: Die Genehmigung eines FHA-Darlehens erfordert eine Immobilie, die bestimmte Standards erfüllt. Zum Beispiel müssen grundlegende Gesundheits- und Sicherheitsanforderungen erfüllt sein. Wenn Sie nach einem Fixer-Upper, einem großen Schnäppchen oder bestimmten Zwangsversteigerungen suchen, wird ein FHA-Kredit nicht funktionieren. Für Immobilien, die einziehen, sollte ein FHA-Darlehen in Ordnung sein. Der Kauf einer Eigentumswohnung kann jedoch eine Herausforderung sein: Wenn nicht genug der Einheiten in Ihrem Gebäude vom Eigentümer besetzt sind (oder andere Probleme auftreten), ist ein FHA-Darlehen möglicherweise keine Option.

Qualifizierung: FHA-Kredite werden nicht immer genehmigt. Sie benötigen möglicherweise immer noch eine Mindestkreditnote, und Sie müssen ausreichende Einnahmen dokumentieren , um das Darlehen zurückzuzahlen . Um sich für die niedrigste Anzahlung zu qualifizieren, benötigen Sie einen FICO-Score über 580, aber Sie können mit niedrigeren Scores bestätigt werden, wenn Sie eine größere Anzahlung planen.

Verkäufer zögert: in einigen Situationen kann ein FHA-Kredit ein Nachteil sein, wenn er ein Haus kauft. Verkäufer wissen gerne über potenzielle Käufer (Immobilienmakler können diese Informationen teilen), und ein FHA-Darlehen signalisiert keine Stärke. Darüber hinaus könnte der Verkäufer befürchten, dass zusätzliche Anforderungen die Transaktion verlangsamen (und möglicherweise sogar bedrohen). Wenn Sie in einem heißen Markt kaufen, versuchen Sie für eine andere Form der Finanzierung.

Alternative Darlehen

Standard-Wohnungsbaudarlehen (die nicht von der FHA unterstützt werden) lösen viele der oben genannten Probleme. Selbst wenn Sie denken, dass Sie nicht zugelassen werden, lohnt es sich, einen herkömmlichen Kredit zu kaufen - nur um zu sehen, welche Angebote verfügbar sind. Mit herkömmlichen Krediten haben Sie mehr Flexibilität, und Sie können immer noch mit nur 5% oder 10% weniger kaufen.

Für militärische Kreditnehmer sind VA-Darlehen auch einen Blick wert.

Wichtige Informationen

HUD-Richtlinien und FHA-Darlehensmerkmale ändern sich regelmäßig. Dieser Artikel enthält möglicherweise nicht die neuesten Änderungen und Sie können wichtige finanzielle Vorteile verpassen. Um aktuelle Informationen zu erhalten, sprechen Sie direkt mit einem HUD-Vertreter oder einem vom HUD anerkannten Wohnberater. Kontaktinformationen finden Sie unter HUD.gov.